在創(chuàng)業(yè)板上市的公司首次公開發(fā)行股票有哪些條件？：在創(chuàng)業(yè)板上市的公司首次公開發(fā)行股票有哪些條件？其生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)符合法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，7.發(fā)行人最近兩年內(nèi)主營業(yè)務(wù)和董事、高級管理人員均沒有發(fā)生重大變化，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)建立健全股東投票計(jì)票制度，建立發(fā)行人與股東之間的多元化糾紛解決機(jī)制，在所有重大方面公允地反映了發(fā)行人的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量，能夠合理保證公司財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性、生產(chǎn)經(jīng)營的合法性、營運(yùn)的效率與效果。

在主板和中小板上市的公司首次公開發(fā)行股票，對發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況有怎樣的要求？：并由注冊會(huì)計(jì)師出具了無保留結(jié)論的內(nèi)部控制鑒證報(bào)告，發(fā)行人的會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范，財(cái)務(wù)報(bào)表的編制符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定。在所有重大方面都公允地反映了發(fā)行人的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量，②發(fā)行人的內(nèi)部控制制度健全且被有效執(zhí)行：能夠合理保證財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性、生產(chǎn)經(jīng)營的合法性、營運(yùn)的效率與效果。發(fā)行人發(fā)行股票并上市的財(cái)務(wù)指標(biāo)應(yīng)達(dá)到以下要求。（4）發(fā)行人不存在重大償債風(fēng)險(xiǎn)；

在主板和中小板上市的公司首次公開發(fā)行股票的條件是什么？：發(fā)起人或者股東用作出資的資產(chǎn)的財(cái)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移手續(xù)已經(jīng)辦理完畢，發(fā)行人的主要資產(chǎn)不存在重大權(quán)屬糾紛。控股股東和受控股股東、實(shí)際控制人支配的股東持有的發(fā)行人股份不存在重大權(quán)屬糾紛。發(fā)行人應(yīng)當(dāng)具有持續(xù)盈利能力，發(fā)行人的經(jīng)營模式、產(chǎn)品或服務(wù)的品種結(jié)構(gòu)已經(jīng)或者將發(fā)生重大變化：發(fā)行人的行業(yè)地位或發(fā)行人所處行業(yè)的經(jīng)營環(huán)境已經(jīng)或者將發(fā)生重大變化：并對發(fā)行人的持續(xù)盈利能力構(gòu)成重大不利影響。

怎樣理解國有股東發(fā)行可交換公司債券？：怎樣理解國有股東發(fā)行可交換公司債券？國有股東發(fā)行可交換公司債券，是指上市公司國有股東依法發(fā)行、在一定期限內(nèi)依據(jù)約定條件可以交換成該股東所持特定上市公司股份的公司債券的行為。

公開發(fā)行和非公開發(fā)行的轉(zhuǎn)讓渠道有什么區(qū)別呢？：公開發(fā)行和非公開發(fā)行的轉(zhuǎn)讓渠道有什么區(qū)別呢？1、非公開發(fā)行的公司債券，可以申請?jiān)谧C券交易所、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)、機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)、證券公司柜臺轉(zhuǎn)讓。2、公開發(fā)行的公司債券，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的證券交易所上市交易，或在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)或者國務(wù)院批準(zhǔn)的其他證券交易場所轉(zhuǎn)讓。

分期開發(fā)與土地容積率區(qū)別？：分期開發(fā)與土地容積率區(qū)別？二者不要放在一起比較。分期開發(fā)只在土地增值稅中考查。宗地容積率只在房產(chǎn)稅中考查。分期開發(fā)，您就掌握一個(gè)宗旨，計(jì)算土地增值稅時(shí)，可以扣除的一定是“已經(jīng)開發(fā)且已經(jīng)銷售的部分“所對應(yīng)的金額。宗地容積率指項(xiàng)目用地范圍內(nèi)總建筑面積占總用地面積的比值，即宗地容積率=項(xiàng)目用地范圍內(nèi)總建筑面積÷總用地面積。

什么是分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券？：什么是分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券？分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券是指發(fā)行人一次捆綁發(fā)行公司債券和認(rèn)股權(quán)證兩種交易品種，并可同時(shí)上市、分別交易的公司債券形式。分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券并非實(shí)際意義上的債轉(zhuǎn)股，認(rèn)股權(quán)證行權(quán)后其債券仍會(huì)存在，并不妨礙持有債券的投資者繼續(xù)獲得債券存續(xù)期內(nèi)各期債券利息。該債券由于附認(rèn)股權(quán)證，只有認(rèn)股權(quán)證的價(jià)值高于債券折價(jià)損失，分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券一旦上市交易。

股票的公開發(fā)行與非公開發(fā)行方式分別是什么？：股票的公開發(fā)行與非公開發(fā)行方式分別是什么？股票的發(fā)行方式以發(fā)行對象為標(biāo)準(zhǔn)，可劃分為公開發(fā)行和非公開發(fā)行。公開發(fā)行又稱公募，而是向社會(huì)廣大投資者公開推銷股票。公開發(fā)行的優(yōu)點(diǎn)：發(fā)行對象多，公開發(fā)行的缺點(diǎn)：發(fā)行成本高。是指發(fā)行公司只對特定的發(fā)行對象推銷股票。即發(fā)行公司按低于市價(jià)的價(jià)格向原有股東分配該公司的新股認(rèn)購權(quán)，即發(fā)行公司將新股票分售給原股東以外的本公司職工、往來客戶等與公司有特殊關(guān)系的第三者。

債券的發(fā)行價(jià)格是如何確定的？：債券的發(fā)行價(jià)格是如何確定的？債券發(fā)行價(jià)格是債券投資者認(rèn)購新發(fā)行債券時(shí)實(shí)際支付的價(jià)格。發(fā)行債券通常先決定年限和利率，認(rèn)購者要在不同的時(shí)間內(nèi)購買同一種債券，有必要在債券利率和發(fā)行價(jià)格方面不斷進(jìn)行調(diào)整。也有時(shí)利率變更和發(fā)行價(jià)格微調(diào)兩者并用。由于債券的面額與發(fā)行價(jià)格可能有差異，所以債券的實(shí)際投資價(jià)值或投資收益就不僅取決于利率和償還期限，債券發(fā)行價(jià)格=未來支付的利息現(xiàn)值+到期本金的現(xiàn)值：

純貼現(xiàn)債券（零息債券）是指什么？：純貼現(xiàn)債券（零息債券）是指什么？債券價(jià)值（內(nèi)在價(jià)值）=未來各期利息收入的現(xiàn)值＋未來到期本金或提前出售的售價(jià)的現(xiàn)值。純貼現(xiàn)債券是指承諾在未來某一確定日期作某一單筆支付的債券，這種債券在到期日前購買人不能得到任何現(xiàn)金支付“零息債券。零息債券沒有標(biāo)明利息計(jì)算規(guī)則的，通常采用按年計(jì)息的復(fù)利計(jì)算規(guī)則。【例題·計(jì)算分析題】有一純貼現(xiàn)債券，假設(shè)折現(xiàn)率為10%：【例題·計(jì)算分析題】有一5年期國庫券。

非公開增發(fā)新股為什么符合債權(quán)人目標(biāo)？：非公開增發(fā)新股為什么符合債權(quán)人目標(biāo)？非公開發(fā)行新股是指股份有限公司采用非公開方式，向特定對象發(fā)行股票的行為。因?yàn)閭鶛?quán)人的利益是優(yōu)先于股東受償?shù)模髽I(yè)必須先償還已到期債務(wù)的本息，再支付股利，所以增發(fā)新股并不侵犯債權(quán)人的利益，股東獲取的剩余收益是滿足債權(quán)人利益之后的。同時(shí)，非公開發(fā)行新股充實(shí)了企業(yè)的自有資本金，使債權(quán)人的權(quán)益得到了更好的保障。