金融期貨市場交易規(guī)則有哪些？

金融期貨市場交易規(guī)則有交易編碼、保證金、競價交易、結(jié)算價、最大波動限制、持倉限額制度、大戶報告制度、若干重要風(fēng)險控制手段。

（一）交易編碼：交易編碼是客戶、從事自營業(yè)務(wù)的交易會員進行期貨交易的專用代碼。投資者可以根據(jù)不同投資目的，分別申請?zhí)灼诒Ｖ怠⑻桌屯稒C用途的客戶號。

（二）保證金：保證金分為結(jié)算準備金和交易保證金。結(jié)算準備金是指未被合約占用的保證金；交易保證金是指已被合約占用的保證金。經(jīng)交易所批準，會員可以根據(jù)有關(guān)規(guī)定提交有價證券作為保證金。

（三）競價交易：集合競價交易采用最大成交量原則確定成交價，即以此價格成交能夠得到最大成交量。連續(xù)競價交易按照價格優(yōu)先、時間優(yōu)先的原則撮合成交。以當前價格波動限制申報的指令，按照平倉優(yōu)先、時間優(yōu)先的原則撮合成交。

（四）結(jié)算價：結(jié)算價是指某一合約當日一定時間內(nèi)成交價格按照成交量的加權(quán)平均價。結(jié)算價是進行當日未平倉合約盈虧結(jié)算和計算下一交易日交易價格限制的依據(jù)。

（五）最大波動限制：股指期貨合約的每日最大波動限制為上一交易日結(jié)算價的±10%。5年期國債期貨合約的每日最大波動限制為上一交易日結(jié)算價±1.2%；10年期國債期貨合約的每日最大波動限制為上一交易日結(jié)算價的±2%。

（六）持倉限額制度：

a.股指期貨的限額

對于滬深300股指期貨合約，進行投機交易的客戶某一合約單邊持倉限額為5000手；中證500、上證50合約均為1200手；某一股指期貨合約結(jié)算后單邊總持倉量超過10萬手的，結(jié)算會員下一交易日該合約單邊持倉量不得超過該合約單邊總持倉量的25%。

b.國債期貨限額

5年期、10年期國債期貨合約上市首日起，持倉限額為2000手；交割月份之前的一個交易日起，持倉限額為600手；某一國債期貨合約結(jié)算后單邊總持倉量超過60萬手的，結(jié)算會員下一交易日該合約單邊持倉量不得超過該合約單邊總持倉量的25%。

（七）大戶報告制度：交易所實行大戶持倉報告制度。交易所可以根據(jù)市場風(fēng)險狀況，公布持倉報告標準。

（八）若干重要風(fēng)險控制手段：交易所有權(quán)根據(jù)市場情況采取提高交易保證金標準、限制開倉、限制出倉、限期平倉、強行平倉、暫停交易、調(diào)整漲跌停板幅度、強制減倉或者其他風(fēng)險控制措施。

【補充】：期貨交易的全過程可以概括為建倉、持倉、平倉或實物交割。