科創(chuàng)板證券（股票類）發(fā)行與承銷信息披露的有關規(guī)定有哪些？

科創(chuàng)板，英文是Sci-Tech innovation board（STAR Market），是由國家主席習近平于2018年11月5日在首屆中國國際進口博覽會開幕式上宣布設立，是獨立于現有主板市場的新設板塊，并在該板塊內進行注冊制試點。

1. 發(fā)行人和主承銷商可以通過初步詢價確定發(fā)行價格，或者在初步詢價確定發(fā)行價格區(qū)間后，通過累計投標詢價確定發(fā)行價格。

2. 主承銷商應當向網下投資者提供投資價值研究報告，并遵守中國證券業(yè)協(xié)會關于投資價值研究報告的相關規(guī)定。

3. 發(fā)行人和主承銷商應當在申購前，披露網下投資者剔除最高報價部分后有效報價的中位數和加權平均數，以及公開募集方式設立的證券投資基金和其他偏股型資產管理產品、全國社會保障基金和基本養(yǎng)老保險基金的報價中位數和加權平均數等信息。

4. 初步詢價結束后，發(fā)行人和主承銷商確定的發(fā)行價格（或者發(fā)行價格區(qū)間中值）超過11.規(guī)定的中位數、加權平均數的孰低值的，發(fā)行人和主承銷商應當在申購前至少一周發(fā)布投資風險特別公告。

發(fā)行人和主承銷商確定的發(fā)行價格（或發(fā)行價格區(qū)間上限）對應的市盈率高于同行業(yè)上市公司二級市場平均市盈率，但確定的發(fā)行價格（或者發(fā)行價格區(qū)間中值）未超過11.規(guī)定的中位數、加權平均數的孰低值的，不適用發(fā)布投資風險特別公告的相關規(guī)定。

5. 除《證券發(fā)行與承銷管理辦法》規(guī)定的中止發(fā)行情形外，發(fā)行人預計發(fā)行后總市值不滿足其在招股說明書中明確選擇的市值與財務指標上市標準的，應當中止發(fā)行。前款“預計發(fā)行后總市值”，是指初步詢價結束后，按照確定的發(fā)行價格（或者發(fā)行價格區(qū)間下限）乘以發(fā)行后總股本（不含采用超額配售選擇權發(fā)行的股票數量)計算的總市值。中止發(fā)行后，在中國證監(jiān)會同意注冊決定的有效期內，且滿足會后事項監(jiān)管要求的前提下，經向上海證券交易所備案，可重新啟動發(fā)行。

6. 發(fā)行人應當與戰(zhàn)略投資者事先簽署配售協(xié)議。發(fā)行人和主承銷商應當在發(fā)行公告中披露戰(zhàn)略投資者的選擇標準、向戰(zhàn)略投資者配售的股票總量、占本次發(fā)行股票的比例以及持有期限等。戰(zhàn)略投資者參與股票配售，應當使用自有資金，不得接受他人委托或者委托他人參與，但依法設立并符合特定投資目的的證券投資基金等主體除外。發(fā)行人和主承銷商應當對戰(zhàn)略投資者配售資格進行核查。戰(zhàn)略投資者應當承諾獲得本次配售的股票持有期限不少于12個月，持有期自本次公開發(fā)行的股票上市之日起計算。

7. 科創(chuàng)板試行保薦機構相關子公司跟投制度。發(fā)行人的保薦機構依法設立的相關子公司或者實際控制該保薦機構的證券公司依法設立的其他相關子公司，參與本次發(fā)行戰(zhàn)略配售，并對獲配股份設定限售期。

8. 發(fā)行人的髙級管理人員與核心員工可以設立專項資產管理計劃參與本次發(fā)行戰(zhàn)略配售。前述專項資產管理計劃獲配的股票數量不得超過首次公開發(fā)行股票數量的10%，且應當承諾獲得本次配售的股票持有期限不少于12個月。發(fā)行人的高級管理人員與核心員工按照前款規(guī)定參與戰(zhàn)略配售的，應當經發(fā)行人董事會審議通過，并在招股說明書中披露參與的人員姓名、擔任職務、參與比例等事宜。

9. 承銷商應當向通過戰(zhàn)略配售、網下配售獲配股票的投資者收取不低于獲配應繳款一定比例的新股配售經紀傭金，承銷商因承擔發(fā)行人保薦業(yè)務獲配股票或者履行包銷義務取得股票的除外。承銷商應當在發(fā)行與承銷方案中明確新股配售經紀傭金的收取標準、收取方式、驗資安排等事宜，并向上海證券交易所報備。

發(fā)行人和主承銷商可以在發(fā)行方案中采用超額配售選擇權。采用超額配售選擇權發(fā)行股票數量不得超過首次公開發(fā)行股票數量的15%。主承銷商采用超額配售選擇權，應當與參與本次配售并同意作出延期交付股份安排的投資者達成協(xié)議。