資本資產(chǎn)定價模型公式是什么？：資本資產(chǎn)定價模型公式是什么？資本資產(chǎn)定價模型為Rf+β×（Rm—Rf）。Rf為無風險收益率，Rm為市場組合的平均收益率，（Rm—Rf）市場組合的風險收益率。

什么是資本資產(chǎn)定價模型？：什么是資本資產(chǎn)定價模型？當資本市場達到均衡時，風險的邊際價格是不變的，任何改變市場組合的投資所帶來的邊際效果是相同的，即增加一個單位的風險所得到的補償是相同的。按照β的定義，代入均衡的資本市場條件下，得到資本資產(chǎn)定價模型：E（ri）=rf+βim（E（rm）-rf）。

股票定價模型是什么？：股票定價模型是什么？公司采用固定股利增長率政策的，則普通股的資金成本可按下列公式測算：普通股的資金成本=第一年預期股利【普通股籌資金額*（1-普通股的籌資費率）】*100%+股利固定增長率。

二叉樹模型是什么？：二叉樹模型是什么？二叉樹模型是假設股價波動只有向上和向下兩個方向，且假設在整個考察期內(nèi)，股價每次向上（或向下）波動的概率和幅度不變。模型將考察的存續(xù)期分為若干階段，根據(jù)股價的歷史波動率模擬出正股在整個存續(xù)期內(nèi)所有可能的發(fā)展路徑，并對每一路徑上的每一節(jié)點計算權證行權收益和用貼現(xiàn)法計算出的權證價格。對于美式權證，由于可以提前行權。

期權定價模型如何計算看跌期權估值？：期權定價模型如何計算看跌期權估值？合約期限、股票現(xiàn)價、無風險資產(chǎn)的利率水平以及交割價格等都會影響期權價格。保護性看跌期權成本=買看漲+買國債組合成本，假設看漲期權和看跌期權有相同的執(zhí)行價格和到期日，以該股票為標的資產(chǎn)的歐式看漲期權和歐式看跌期權的執(zhí)行價格均為24.96，如果看漲期權的價格為10元，看跌期權的價格為（ ）元，【解析】20+看跌期權價格=10+24.96（1+4%）：

期權定價模型的假設、公式及決定期權價格的因素有哪些？：期權定價模型的假設、公式及決定期權價格的因素有哪些？合約期限、股票現(xiàn)價、無風險資產(chǎn)的利率水平以及交割價格等都會影響期權價格。N（d1）、N（d2）看漲期權到期時處于實值的風險調(diào)整概率；rc一連續(xù)復利的年度的無風險利率，【例題·計算分析題】某股票當前價格為50元，相當連續(xù)復利的無風險利率rc=ln（1.04）=3.9221%，【要求】計算期權的價格，采用單期二叉樹模型計算的期權價值是6.62元

期權定價模型的復利是指什么？：期權定價模型的復利是指什么？期權定價模型（OPM）由布萊克與斯科爾斯在20世紀70年代提出。只有股價的當前值與未來的預測有關；變量過去的歷史與演變方式與未來的預測不相關。期權價格的決定非常復雜，合約期限、股票現(xiàn)價、無風險資產(chǎn)的利率水平以及交割價格等都會影響期權價格。有效年利率=（1+rm）m-1，也就是m趨于∞時有效年利率=e^r-1考慮計息期復利

兩期二叉樹定價模型是怎樣的？：兩期二叉樹定價模型是怎樣的？二項期權定價模型假設股價波動只有向上和向下兩個方向，股價每次向上（或向下）波動的概率和幅度不變。模型將考察的存續(xù)期分為若干階段，根據(jù)股價的歷史波動率模擬出正股在整個存續(xù)期內(nèi)所有可能的發(fā)展路徑，并對每一路徑上的每一節(jié)點計算權證行權收益和用貼現(xiàn)法計算出的權證價格。每一節(jié)點上權證的理論價格應為權證行權收益和貼現(xiàn)計算出的權證價格兩者較大者。

多期二叉樹定價模型是指什么？：二項期權定價模型假設股價波動只有向上和向下兩個方向，股價每次向上（或向下）波動的概率和幅度不變。根據(jù)股價的歷史波動率模擬出正股在整個存續(xù)期內(nèi)所有可能的發(fā)展路徑，并對每一路徑上的每一節(jié)點計算權證行權收益和用貼現(xiàn)法計算出的權證價格。每一節(jié)點上權證的理論價格應為權證行權收益和貼現(xiàn)計算出的權證價格兩者較大者。把年報酬率標準差和升降百分比聯(lián)系起來的公式是：σ=標的資產(chǎn)連續(xù)復利報酬率的標準差。

什么是單期二叉樹定價模型？：二項期權定價模型假設股價波動只有向上和向下兩個方向，股價每次向上（或向下）波動的概率和幅度不變。單期二叉樹模型實質(zhì)上是套期保值原理和風險中性原理的綜合應用。期望報酬率=無風險報酬率=P×股價上升百分比＋（1-P）×（-股價下降百分比），上行乘數(shù)u=1＋上升百分比，下行乘數(shù)d=1-下降百分比。r=P×（u-1）＋（1-P）×（d-1）。【例題·計算分析題】假設ABC公司的股票現(xiàn)在的市價為50元：

資本資產(chǎn)定價模型的具體內(nèi)容是什么？：資本資產(chǎn)定價模型Capital Asset Pricing Model 簡稱CAPM是由美國學者夏普、林特爾、特里諾和莫辛等人于1964年在資產(chǎn)組合理論和資本市場理論的基礎上發(fā)展起來的，主要研究證券市場中資產(chǎn)的預期收益率與風險資產(chǎn)之間的關系，Rm─平均風險股票報酬率；β×（Rm-Rf）─股票的風險溢價，【例題·計算分析題】市場無風險報酬率為10%，平均風險股票報酬率14%。

鉆石模型的具體介紹有哪些內(nèi)容？：高級生產(chǎn)要素對獲得競爭優(yōu)勢具有不容置疑的重要性，而擁有專業(yè)生產(chǎn)要素的企業(yè)也會產(chǎn)生更加精致的競爭優(yōu)勢，一個國家如果想通過生產(chǎn)要素建立起產(chǎn)業(yè)強大而又持久的優(yōu)勢。一個國家的競爭優(yōu)勢其實可以從不利的生產(chǎn)要素中形成。國內(nèi)需求市場是產(chǎn)業(yè)發(fā)展的動力，推進企業(yè)走向國際化競爭的動力很重要。創(chuàng)造與持續(xù)產(chǎn)業(yè)競爭優(yōu)勢的最大關聯(lián)因素是國內(nèi)市場強有力的競爭對手，國內(nèi)汽車工業(yè)本土企業(yè)的發(fā)展得益于以下幾個因素。