買進(jìn)看跌期權(quán)的目的和基本操作是什么？：買進(jìn)看跌期權(quán)的目的和基本操作是什么？看跌期權(quán)的買方在支付權(quán)利金后，便可享有按約定的執(zhí)行價(jià)格賣出相關(guān)標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利，以執(zhí)行價(jià)格賣出標(biāo)的資產(chǎn)；從而規(guī)避了直接賣出標(biāo)的資產(chǎn)后價(jià)格上漲造成的更大損失。【例題·多選題】下列屬于買進(jìn)看跌期貨期權(quán)的主要目的有（ ）。A.規(guī)避相應(yīng)期貨合約價(jià)格大幅下跌風(fēng)險(xiǎn)：B.與賣出看漲期貨期權(quán)做對(duì)手交易；【解析】買進(jìn)看跌期權(quán)的運(yùn)用①為獲取價(jià)差收益而買進(jìn)看跌期權(quán)

怎樣看待賣出看漲期權(quán)的基本運(yùn)用？：怎樣看待賣出看漲期權(quán)的基本運(yùn)用？若交易者預(yù)期標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格將會(huì)下跌，可賣出看漲期權(quán)獲得權(quán)利金收益，看漲期權(quán)的市場(chǎng)價(jià)格也會(huì)隨之下跌，（2）增加標(biāo)的資產(chǎn)多頭的利潤(rùn)，則在買入標(biāo)的資產(chǎn)的同時(shí)可賣出該標(biāo)的的看漲期權(quán)，可采取賣出看漲期權(quán)策略：看漲期權(quán)空頭與標(biāo)的資產(chǎn)多頭的組合策略，A.取得權(quán)利金價(jià)差收益C.增加標(biāo)的資產(chǎn)多頭的利潤(rùn)D.增加標(biāo)的資產(chǎn)空頭的利潤(rùn)【解析】賣出看漲期權(quán)的運(yùn)用

賣出看漲期權(quán)的損益分析怎么理解？：賣出看漲期權(quán)的損益分析怎么理解？以一定的行權(quán)價(jià)賣出看漲期權(quán)，賣出看漲期權(quán)的情況正好與買進(jìn)看漲期權(quán)相反。如果標(biāo)的物價(jià)格低于行權(quán)價(jià)，如果標(biāo)的物在執(zhí)行價(jià)格與損益平衡點(diǎn)之間，S為標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格。【例題·多選題】下面關(guān)于賣出看漲期權(quán)的損益（不計(jì)交易費(fèi)用）的說法，A.行權(quán)收益=標(biāo)的物價(jià)格-執(zhí)行價(jià)格-權(quán)利金，B.平倉收益=期權(quán)買入價(jià)-期權(quán)賣出價(jià)。D.平倉收益=期權(quán)賣出價(jià)-期權(quán)買入價(jià)。

賣出看漲期權(quán)的目的和基本操作是什么？：賣出看漲期權(quán)的目的和基本操作是什么？交易者賣出看漲期權(quán)的主要目的是獲取期權(quán)費(fèi)。賣出看漲期權(quán)只有在預(yù)計(jì)相關(guān)期貨價(jià)格僅會(huì)出現(xiàn)小幅度波動(dòng)或略有下跌的情況下才會(huì)出售看漲期權(quán)，賣出看漲期權(quán)的一方希望相關(guān)期貨合約價(jià)格不會(huì)漲至使期權(quán)買方行使權(quán)利的水平，賣出看漲期權(quán)也不要超出所收取的權(quán)利金水平。賣出看漲期權(quán)這樣，賣方也可在期權(quán)到期前買進(jìn)同一看漲期權(quán)，將所持看漲期權(quán)空頭對(duì)沖平倉。

買進(jìn)看漲期權(quán)的有什么基本運(yùn)用？：買進(jìn)看漲期權(quán)的基本運(yùn)用有：權(quán)利金價(jià)差收益，用較少的權(quán)利金就可以控制同樣數(shù)量的標(biāo)的合約或金融現(xiàn)貨資產(chǎn)，如果標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格下跌。一旦價(jià)格反轉(zhuǎn)則會(huì)享受標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲帶來的盈利，（3）限制賣出標(biāo)的資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)，又擔(dān)心價(jià)格下跌，將資產(chǎn)賣出又擔(dān)心價(jià)格上漲，可將所持資產(chǎn)賣出，同時(shí)買進(jìn)該資產(chǎn)的看漲期權(quán)，從而限制賣出標(biāo)的資產(chǎn)后價(jià)格上漲的風(fēng)險(xiǎn)，即對(duì)沖標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)其認(rèn)為現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格趨勢(shì)不明朗

買進(jìn)看漲期權(quán)的目的和基本操作是什么？：買進(jìn)看漲期權(quán)的目的和基本操作是什么？看漲期權(quán)的買方在支付一筆權(quán)利金后，便可享有按約定的執(zhí)行價(jià)格買入相關(guān)標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利，期權(quán)價(jià)格上漲或下跌時(shí)賣出期權(quán)平倉，獲得價(jià)差收益或避免損失全部權(quán)利金。【例題·多選題】買進(jìn)看漲期權(quán)的目的有（ ）。C.為限制交易風(fēng)險(xiǎn)或保護(hù)空頭；D.鎖定現(xiàn)貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；【解析】買進(jìn)看漲期權(quán)的目的。①為獲取價(jià)差收益而買進(jìn)看漲期權(quán)②為博取杠桿收益而買進(jìn)看漲期權(quán)

多頭策略和空頭策略是什么？：預(yù)計(jì)股價(jià)將會(huì)看漲，于是趁低價(jià)時(shí)買進(jìn)股票，待股票上漲至某一價(jià)位時(shí)再賣出，空頭是投資者和股票商認(rèn)為現(xiàn)時(shí)股價(jià)雖然較高，預(yù)計(jì)股價(jià)將會(huì)下跌，采用這種先賣出后買進(jìn)、從中賺取差價(jià)的交易方式稱為空頭。人們通常把股價(jià)長(zhǎng)期呈下跌趨勢(shì)的股票市場(chǎng)稱為空頭市場(chǎng)，空頭市場(chǎng)股價(jià)變化的特征是一連串的大跌小漲。股價(jià)變化是由多頭和空頭的力量對(duì)比所決定的。空頭因?yàn)轭A(yù)測(cè)價(jià)格將下跌，若投資者預(yù)期市場(chǎng)利率下降，則債券價(jià)格將會(huì)上漲。

什么是看漲期權(quán)和看跌期權(quán)？：什么是看漲期權(quán)和看跌期權(quán)？可以將期權(quán)分為看漲期權(quán)和看跌期權(quán)。按執(zhí)行價(jià)格向期權(quán)賣方買入一定數(shù)量的標(biāo)的物的權(quán)利。看漲期權(quán)又稱為買入期權(quán)或認(rèn)購期權(quán)，期權(quán)的買方預(yù)期標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格上漲而買入看漲期權(quán)，（2）看跌期權(quán)，按執(zhí)行價(jià)格向期權(quán)賣方賣出一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利。看跌期權(quán)又稱為賣出期權(quán)或認(rèn)沽期權(quán)，期權(quán)的買方預(yù)期標(biāo)的物市場(chǎng)價(jià)格下跌而買入看跌期權(quán)，如果賦予期權(quán)買方未來按約定價(jià)格購買標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。

來看看基差變動(dòng)與買入套期保值之間有什么關(guān)系？：來看看基差變動(dòng)與買入套期保值之間有什么關(guān)系？降低基差風(fēng)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)套期保值關(guān)鍵是選擇匹配度高的對(duì)沖期貨合約。賣出套期保值和買入套期保值的情況如下：買入套期保值的情況為不完全套期保值，賣出套期保值的情況為不完全套期保值，買入套期保值的情況為不完全套期保值，賣出套期保值與買入套期保值的情況相同，皆為完全套期保值。【例題·單選題】賣出套期保值時(shí)，則套期保值的效果為（。兩個(gè)市場(chǎng)盈虧不完全相抵。

來看看期貨結(jié)算制度到底是什么？：來看看期貨結(jié)算制度到底是什么？期貨交易所的結(jié)算實(shí)行保證金制度、每日無負(fù)債制度和風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度等。交易所只對(duì)會(huì)員結(jié)算，非會(huì)員單位和個(gè)人通過期貨經(jīng)紀(jì)公司會(huì)員結(jié)算。1. 結(jié)算機(jī)構(gòu)對(duì)結(jié)算會(huì)員進(jìn)行結(jié)算，結(jié)算會(huì)員是交易所會(huì)員中資金雄厚、信譽(yù)良好的期貨公司或金融機(jī)構(gòu)；2. 結(jié)算會(huì)員與非結(jié)算會(huì)員或者結(jié)算會(huì)員與結(jié)算會(huì)員對(duì)其所代理客戶之間的結(jié)算；3. 非結(jié)算會(huì)員對(duì)非結(jié)算會(huì)員對(duì)其所代理客戶的結(jié)算。

看看什么是期貨實(shí)物交割？：期貨交割有實(shí)物交割和現(xiàn)金交割兩種類型。以標(biāo)的物所有權(quán)轉(zhuǎn)移方式進(jìn)行的交割為實(shí)物交割；按結(jié)算價(jià)進(jìn)行現(xiàn)金差價(jià)結(jié)算的交割方式為現(xiàn)金交割。商品期貨以實(shí)物交割方式為主；實(shí)物交割是指期貨合約到期時(shí)，商品期貨交易一般采用實(shí)物交割制度。雖然最終進(jìn)行實(shí)物交割的期貨合約的比例非常小，3.實(shí)物交割結(jié)算價(jià)。交割商品計(jì)價(jià)以交割結(jié)算價(jià)為基礎(chǔ)，4.實(shí)物交割的標(biāo)準(zhǔn)倉單。

來看看期貨合約的概念是什么？：來看看期貨合約的概念是什么？期貨合約是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量和質(zhì)量商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。它是期貨交易的對(duì)象，期貨交易參與者正是通過在期貨交易所買賣期貨合約，期貨合約是在現(xiàn)貨合同和現(xiàn)貨遠(yuǎn)期合約的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的，但它們最本質(zhì)的區(qū)別在于期貨合約條款的標(biāo)準(zhǔn)化。在期貨市場(chǎng)交易的期貨合約。