募集所需的主要資料有哪些？

募集資金是指上市公司公開發(fā)行證券（包括首次公開發(fā)行股票、配股、增發(fā)、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券、發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券等）以及非公開發(fā)行證券向投資者募集的資金，但不包括上市公司股權(quán)激勵計劃募集的資金。

募集所需主要資料：

1.私募備忘錄（PPM）

私募備忘錄類似于“招股說明書”，是基金管理人撰寫的說明自身優(yōu)勢和投資計劃的文件，用于招募基金投資者參與基金投資。

2.募集推介資料

募集推介資料是基金管理人制作的關(guān)于特定基金產(chǎn)品的推介說明資料，相較于私募備忘錄，募集推介資料重點描述募集中基金的基本情況，內(nèi)容更為簡明，但基金管理人也需要保證募集推介資料內(nèi)容的真實性、完整性、準確性。

3.（反向）盡職調(diào)查資料

（反向）盡職調(diào)查資料是根據(jù)基金投資者需求由基金管理人準備和提供的關(guān)于基金管理人的一系列說明資料，內(nèi)容通常包括基金管理人基本情況、基金管理人內(nèi)部治理和重要制度、歷史基金或項目業(yè)績、核心團隊成員信息等。

4.基金條款書

在一些大型股權(quán)投資基金募集時，基金管理人會準備基金條款書對重要潛在投資者重點關(guān)注的基金條款進行描述，作為雙方后續(xù)進行商務(wù)談判的基礎(chǔ)，以下列舉了基金條款書中常見的基金條款。

（1）經(jīng)營/投資范圍條款

由于股權(quán)基金的投資本身存在較高不確定性，基金投資者與基金管理人通常會明確約定投資期、投資范圍、投資限制、循環(huán)投資等相關(guān)條款。

（2）運營成本條款

管理費是股權(quán)投資基金運營成本中的重要組成，是基金管理人向基金收取的費用，數(shù)額一般為基金規(guī)模的一定百分比，計提方式也可進行商務(wù)約定。除了按照資金承諾比例收取管理費外，還可以采用基于基金運營預(yù)算的收費機制。

（3）利潤分配條款

業(yè)績報酬機制是對股權(quán)投資基金管理人的重要激勵措施，因此以業(yè)績報酬機制為核心的利潤分配條款通常成為募集談判的重要條款，可能包括收益分配方式、門檻收益率、追趕方式、業(yè)績報酬比例、回撥機制等內(nèi)容。

（4）資金承諾

資金承諾（或稱為認繳規(guī)模）是基金投資者所承諾的要投入一只基金的總的資金額度，基金投資者在作出承諾的時候，往往要求基金管理人也承諾投入資金。

（5）繳款安排

在股權(quán)投資基金中，承諾的投入資金通常并非一次性匯入基金賬戶，目前通行的慣例是在需要進行投資時，由基金管理人向基金投資者提出繳款要求。

（6）退出與份額轉(zhuǎn)讓

股權(quán)投資基金運作周期通常較長，基金管理人通常希望就募集時設(shè)定的基金經(jīng)營期限和規(guī)模穩(wěn)定運行，因此會和投資者之間就基金擴募與縮募、份額退出、份額轉(zhuǎn)讓、基金清算等進行限制和約束。