2019年保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理歷年真題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ

E.Ⅰ、Ⅲ

正確答案:C

答案解析:

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:D

答案解析:根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市并管理辦法》相關(guān)規(guī)定，II項(xiàng)屬于財(cái)務(wù)不獨(dú)立，III項(xiàng)屬于業(yè)務(wù)不獨(dú)立，IV項(xiàng)屬于人員不獨(dú)立。I項(xiàng)易與機(jī)構(gòu)不獨(dú)立混同，但機(jī)構(gòu)混同是公司與股東在組織機(jī)構(gòu)上存在嚴(yán)重交叉重疊，即所謂“一套人馬，兩塊牌子”，租賃控股股東的辦公樓不屬于此種情形。

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:根據(jù)《公司法》第二百一十六條，實(shí)際控制人是指雖不是公司的股東，但通過(guò)投資關(guān)系、協(xié)議或者其他安排，能夠?qū)嶋H支配公司行為的人。IV項(xiàng)，實(shí)際控制人可以不是公司的股東，則存在實(shí)際控制人是公司股東的情況，違反了《公司法》的規(guī)定。

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅳ

正確答案:D

答案解析:

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:D

答案解析:法定公積金從凈利潤(rùn)中提取形成，用于彌補(bǔ)公司虧損、擴(kuò)大公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)或者轉(zhuǎn)為增加公司資本。公司分配當(dāng)年稅后利潤(rùn)時(shí)應(yīng)當(dāng)按照10％的比例提取法定公積金，當(dāng)法定公積金累計(jì)額達(dá)到公司注冊(cè)資本的50％時(shí)，可不再繼續(xù)提取。任意公積金的提取由股東會(huì)根據(jù)需要決定。《公司法》第一百六十九條規(guī)定，公司的公積金用于彌補(bǔ)公司的虧損、擴(kuò)大公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)或者轉(zhuǎn)為增加公司資本。但是，資本公積金不得用于彌補(bǔ)公司的虧損。法定公積金轉(zhuǎn)為資本時(shí)，所留存的該項(xiàng)公積金不得少于轉(zhuǎn)增前公司注冊(cè)資本的百分之二十五。

1、下列關(guān)于資產(chǎn)評(píng)估方法的采用正確的是（ ）。
Ⅰ.對(duì)某非上市公司40％的股權(quán)，采用現(xiàn)金流量折現(xiàn)的方法評(píng)估
Ⅱ.對(duì)沒(méi)有市場(chǎng)價(jià)格的某機(jī)器設(shè)備，采用重置成本法評(píng)估
Ⅲ.某區(qū)域房地產(chǎn)交易活躍，對(duì)其中的50畝土地，采用市場(chǎng)法評(píng)估
Ⅳ.在評(píng)估某企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)時(shí)，以該企業(yè)的應(yīng)收賬款的賬面值直接確定為評(píng)估值【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:資產(chǎn)評(píng)估的基本方法有三種：市場(chǎng)法、成本法和收益法。其中，市場(chǎng)法是利用市場(chǎng)上同樣或類(lèi)似資產(chǎn)的近期交易價(jià)格，經(jīng)過(guò)直接比較或類(lèi)比分析以估測(cè)資產(chǎn)價(jià)值的各種評(píng)估技術(shù)方法的總稱(chēng)。應(yīng)用市場(chǎng)法進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，必須具備以下前提條件：①要有一個(gè)活躍的公開(kāi)市場(chǎng)，②公開(kāi)市場(chǎng)上要有可比的資產(chǎn)及其交易活動(dòng)。收益法是指通過(guò)估測(cè)被評(píng)估資產(chǎn)未來(lái)預(yù)期收益的現(xiàn)值，來(lái)判斷資產(chǎn)價(jià)值的各種評(píng)估方法的總稱(chēng)。收益法應(yīng)用必須具備以下條件：①被評(píng)估資產(chǎn)的未來(lái)預(yù)期收益可以預(yù)測(cè)并可以用貨幣衡量，②資產(chǎn)擁有者獲得預(yù)期收益所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也可以預(yù)測(cè)并可以用貨幣衡量，③被評(píng)估資產(chǎn)預(yù)期獲利年限可以預(yù)測(cè)。成本法是指在評(píng)估資產(chǎn)時(shí)首先估測(cè)被評(píng)估資產(chǎn)的重置成本，然后估測(cè)被評(píng)估資產(chǎn)業(yè)已存在的各種貶值因素，并將其從重置成本中予以扣除而得到被評(píng)估資產(chǎn)價(jià)值的各種評(píng)估方法的總稱(chēng)。采用成本法評(píng)估資產(chǎn)具備的前提條件是：①被評(píng)估資產(chǎn)處于繼續(xù)使用狀態(tài)或被假定處于繼續(xù)使用狀態(tài)； ②具備可利用的歷史資料（特別注意二者的可比性）；③形成資產(chǎn)價(jià)值的耗費(fèi)是必須的。

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ

E.Ⅰ、Ⅲ

正確答案:B

答案解析:《公司法》第一百七十三條規(guī)定，公司合并，應(yīng)當(dāng)由合并各方簽訂合并協(xié)議，并編制資產(chǎn)負(fù)債表及財(cái)產(chǎn)清單。公司應(yīng)當(dāng)自作出合并決議之日起10日內(nèi)通知債權(quán)人，并于30日內(nèi)在報(bào)紙上公告。債權(quán)人自接到通知書(shū)之日起30日內(nèi)，未接到通知書(shū)的自公告之日起45日內(nèi)，可以要求公司清償債務(wù)或者提供相應(yīng)的擔(dān)保。I項(xiàng)，依《公司法》的規(guī)定，公司合并由董事會(huì)制訂合并方案，股東大會(huì)以特別決議通過(guò)，本題中合并決議之日為T(mén)+20,即公司應(yīng)從T+20算起10日內(nèi)通知債權(quán)人，并于30日內(nèi)在報(bào)紙上公告，II項(xiàng)，”申報(bào)債權(quán) ”是公司債權(quán)人在清算時(shí)應(yīng)履行的義務(wù)，而在公司合并時(shí)，《公司法》中的“可以要求公司清償債務(wù)或者提供相應(yīng)的擔(dān)保”是一個(gè)授權(quán)條款，即債權(quán)人在合并時(shí)只有權(quán)力沒(méi)有法定的義務(wù)。

1、【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

正確答案:C

答案解析:

1、2008年1月1日借入專(zhuān)門(mén)借款5000萬(wàn)元，年利率8%,當(dāng)日開(kāi)工建設(shè)，支出2000萬(wàn)元，3000萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)某債券，年利率5%，一直持有至年末，年末承建單位表明【選擇題】

A.160萬(wàn)元

B.200萬(wàn)元

C.250萬(wàn)元

D.400萬(wàn)元

E.430萬(wàn)元

正確答案:C

答案解析:《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號(hào)一一借款費(fèi)用》第六條第一款規(guī)定，在借款費(fèi)用資本化期間內(nèi)，為購(gòu)建或者生產(chǎn)符合資本化條件的資產(chǎn)而借入專(zhuān)門(mén)借款的，每一會(huì)計(jì)期間的利息資本化金額應(yīng)當(dāng)以專(zhuān)門(mén)借款當(dāng)期實(shí)際發(fā)生的利息費(fèi)用，減去將尚未動(dòng)用的借款資金存入銀行取得的利息收入或進(jìn)行暫時(shí)性投資取得的投資收益后的金額確定。由以上規(guī)定，該專(zhuān)門(mén)借款2008年可資本化的金額為：5000×8%－ 3000×5%= 250（萬(wàn)元）。

1、某發(fā)行人擬于2008年對(duì)同一控制人控制下的其他企業(yè)甲、乙、丙、丁進(jìn)行重組后申請(qǐng)IPO。重組方案和被重組方2007年主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)如下表所示（單位： 億元）。發(fā)行人2007年資產(chǎn)總額10億元，營(yíng)業(yè)收入12億，利潤(rùn)總額3億，與被重組方?jīng)]有可抵扣的關(guān)聯(lián)交易，則（ ）。[2008年真題]

Ⅰ.方案一，需要發(fā)行人運(yùn)行1個(gè)會(huì)計(jì)年度后方可進(jìn)行IPO
Ⅱ.方案二，發(fā)行人不需要運(yùn)行1個(gè)會(huì)計(jì)年度，但保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師需要將被重組方納入盡職調(diào)查范圍并發(fā)表相關(guān)意見(jiàn)
Ⅲ.方案三，發(fā)行人需要運(yùn)行3個(gè)會(huì)計(jì)年度方可IPO。
Ⅳ.方案四，對(duì)發(fā)行人運(yùn)行時(shí)間沒(méi)有要求，但申報(bào)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告須含重組完成后最近一期資產(chǎn)負(fù)債表【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:B

答案解析:根據(jù)《證券期貨法律適用意見(jiàn)第3號(hào)》分析如下：
III項(xiàng)，被重組方重組的資產(chǎn)總額(18億元×70%=12.6億元）超過(guò)重組前發(fā)行人相應(yīng)項(xiàng)目100% (10億元）的，發(fā)行人重組后運(yùn)行1個(gè)會(huì)計(jì)年度后方可申請(qǐng)發(fā)行。
I項(xiàng)，被重組方重組的資產(chǎn)總額(12億元）超過(guò)重組前發(fā)行人相應(yīng)項(xiàng)目100% (10億元）的，發(fā)行人重組后需運(yùn)行1個(gè)會(huì)計(jì)年度后方可申請(qǐng)發(fā)行。
II項(xiàng)，被重組方重組的資產(chǎn)總額(9億元）超過(guò)重組前發(fā)行人相應(yīng)項(xiàng)目50%，但不超過(guò)100% (10億元）的，發(fā)行人不需要運(yùn)行1個(gè)會(huì)計(jì)年度，但保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師需要將被重組方納入盡職調(diào)查范圍并發(fā)表相關(guān)意見(jiàn)。
IV項(xiàng)，被重組方重組的資產(chǎn)總額(4億元）超過(guò)重組前發(fā)行人相應(yīng)項(xiàng)目20% (10億元）的，對(duì)發(fā)行人運(yùn)行時(shí)間沒(méi)有要求，但申報(bào)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告須含重組完成后最近1期資產(chǎn)負(fù)債表。