經(jīng)營風險與財務風險的含義是什么？：經(jīng)營風險與財務風險的含義是什么？經(jīng)營的不確定導致資產(chǎn)收益的波動性。固定性的經(jīng)營成本。固定資本成本的負擔導致普通股收益的波動性。固定性的資本成本。財務杠桿系數(shù)。經(jīng)營杠桿系數(shù)高，以保持較小的財務杠桿系數(shù)和財務風險。2.變動成本比重較大的勞動密集型企業(yè)，經(jīng)營杠桿系數(shù)較低，企業(yè)籌資主要依靠債務資本，保持較大的財務杠桿系數(shù)和財務風險。此時企業(yè)籌資主要依靠權益資本，在較低程度上使用財務杠桿。經(jīng)營杠桿系數(shù)小。

財務風險跟資本成本區(qū)別是什么？：財務風險跟資本成本區(qū)別是什么？財務風險是包含有企業(yè)可能喪失償債能力的風險和股東收益的可變性，隨債務、租賃和優(yōu)先股籌資在企業(yè)資本結(jié)構中所占比重的提高，企業(yè)支出的固定費用將會增加，結(jié)果使企業(yè)喪失現(xiàn)金償付能力的可能性也增大了。資本成本是指投資資本的機會成本，這種成本不是實際支付的成本，而是一種失去的收益，是將資本用于本項目投資所放棄的其他投資機會的收益，因此被稱為機會成本。

資產(chǎn)風險衡量指標是什么？：資產(chǎn)風險衡量指標是什么？資產(chǎn)風險衡量指標指的是從動態(tài)和長遠的角度出發(fā)，設置敏感性財務指標并觀察其變化，對資產(chǎn)潛在風險進行監(jiān)測預報的財務分析方法。

短期借款風險是什么？：短期借款風險是什么？期借款風險指的是商業(yè)銀行利用短期借款籌措資金而引起損失產(chǎn)生的不確定性，主要包括：流動性風險，銀行對借入資金運用不善或資產(chǎn)負債管理不當?shù)仍颍苟唐诮杩畹狡诓荒軆斶€；利率風險，在市場利率變動的條件下，有的負債數(shù)量會減少，或成本增大，有的則相反。

系統(tǒng)風險及其衡量中單項資產(chǎn)的系統(tǒng)風險系數(shù)是指什么？：系統(tǒng)風險及其衡量中單項資產(chǎn)的系統(tǒng)風險系數(shù)是指什么？單項資產(chǎn)的系統(tǒng)風險系數(shù)（β系數(shù)）：某資產(chǎn)的β系數(shù)表示該資產(chǎn)的系統(tǒng)風險相當于市場組合系統(tǒng)風險的倍數(shù)。市場組合系統(tǒng)風險系數(shù)β就是1。①該資產(chǎn)的收益率與市場組合收益率呈相同方向、相同比例的變化；②該資產(chǎn)收益率的變動幅度大于市場組合收益率的變動幅度；該資產(chǎn)的系統(tǒng)風險大于整個市場組合的風險，③該資產(chǎn)收益率的變動幅度小于市場組合收益率的變動幅度。

風險可分為哪幾類？：不能隨著資產(chǎn)種類增加而分散的風險，影響所有資產(chǎn)的、不能通過資產(chǎn)組合而消除的風險：系統(tǒng)風險又被稱為市場風險或不可分散風險。是影響所有資產(chǎn)的、不能通過資產(chǎn)組合而消除的風險。【解析】非系統(tǒng)性風險是公司特有風險。公司特有風險是以違約風險、變現(xiàn)風險、破產(chǎn)風險等形式表現(xiàn)出來的，則該兩項資產(chǎn)的組合可以最大限度抵消非系統(tǒng)風險，A. 兩種證券的收益率完全正相關時可以消除風險

有哪幾種風險對策？：風險應對策略就是對已經(jīng)識別的風險進行定性分析、定量分析和進行風險排序，當資產(chǎn)風險所造成的損失不能由該資產(chǎn)可能獲得的收益予以抵消時，以規(guī)避風險：（二）減少風險。減少風險的發(fā)生。2. 控制風險發(fā)生的頻率和降低風險損害程度。對可能給企業(yè)帶來災難性損失的資產(chǎn)。采取某種方式轉(zhuǎn)移風險，（把風險轉(zhuǎn)出去），2. 采取合資、聯(lián)營、聯(lián)合開發(fā)等措施實現(xiàn)風險共擔通過技術轉(zhuǎn)讓、租賃經(jīng)營和業(yè)務外包等實現(xiàn)風險轉(zhuǎn)移。

什么是風險矩陣？：什么是風險矩陣？風險矩陣指按照風險發(fā)生的可能性和風險發(fā)生后果的嚴重程度，將風險繪制在矩陣圖中，展示風險及其重要性等級的風險管理工具方法。（定性分析）：風險矩陣的優(yōu)缺點。為企業(yè)確定各項風險重要性等級提供了可視化的工具。（1）需要對風險重要性等級標準、風險發(fā)生可能性、后果嚴重程度等做出主觀判斷。可能影響使用的準確性（2）應用風險矩陣所確定的風險重要性等級是通過相互比較確定的

風險衡量的期望值是什么？：風險衡量的期望值是什么？衡量風險的指標主要有：收益率的方差、標準差和標準差率。期望值（衡量收益，不反映風險，是衡量風險是參照的標準）：同一事件相同條件下，表示隨機亊件發(fā)生可能性大小的數(shù)值（介于0和1之間）；（3）隨機事件所有可能結(jié)果出現(xiàn)的概率之和等于1。指標分析：（1）期望值是一個概率分布中的所有可能結(jié)果，以各自相應的概率為權數(shù)計算的加權平均值；（2）反映預計收益的平均化，不能直接用來衡量風險。

怎樣理解風險衡量的風險概念？：怎樣理解風險衡量的風險概念？一種定義強調(diào)了風險表現(xiàn)為收益不確定性；而另一種定義則強調(diào)風險表現(xiàn)為成本或代價的不確定性，若風險表現(xiàn)為收益或者代價的不確定性，說明風險產(chǎn)生的結(jié)果可能帶來損失、獲利或是無損失也無獲利，而風險表現(xiàn)為損失的不確定性，說明風險只能表現(xiàn)出損失，沒有從風險中獲利的可能性，風險和收益成正比，收益的不確定性（波動性）。2.企業(yè)風險：對企業(yè)的戰(zhàn)略及經(jīng)營目標實現(xiàn)產(chǎn)生影響的不確定性。

市場風險厭惡程度和個人風險厭惡程度的區(qū)別？：市場風險厭惡程度和個人風險厭惡程度的區(qū)別？資本資產(chǎn)定價模型中的風險厭惡程度是指市場整體的風險厭惡程度，而不是指單個投資者個人的風險厭惡程度。個人對于風險的厭惡程度可以通過他更愿意投資于高風險資產(chǎn)還是更愿意投資于低風險資產(chǎn)來判斷。

債務融資和權益融資的風險是什么？：債務融資和權益融資的風險是什么？債務融資風險：財務風險大，籌集資金限制，限制條件多。權益融資風險：成本較高，轉(zhuǎn)移企業(yè)的控制權。